2015年10月14日
『日本郵政株』徹底分析♪『日本郵政株』は『買い』なのか??『株価』は『割安』も、、『成長性』に不安が残る!!『郵政株』徹底分析♪
〜『日本郵政株』徹底分析♪『日本郵政株』は『買い』か?〜
2015年11月、ついに!!
『郵政3社』が上場します♪
『郵政3社』とは、
・『日本郵政』
・『ゆうちょ銀行』
・『かんぽ生命』の『3社』のことで、
『郵政上場』により、
それぞれの『株式』が上場する!!ことになります♪
今回は!!
『日本郵政、ゆうちょ銀行、かんぽ生命を徹底分析♪郵政株は買いか?』
『『ゆうちょ銀行株』徹底分析♪『ゆうちょ銀行株』は『買い』か?』
『『かんぽ生命保険株』徹底分析♪『かんぽ生命株』は『買い』なのか?』
に引き続き、
『日本郵政株』を徹底分析していきます♪
さて!!
『郵政民営化法』では、
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資産運用で確実な『7つの真実』とは?
日本政府に、
・『日本郵政株』に対しては、
→ 『3分の1超』の出資を義務付ける!!
一方で、
・『ゆうちょ銀行』
・『かんぽ生命保険』
の『株式』については、
→ 完全に!!売却するとされております。
初回の上場では、(2015年11月)
・『郵政3社』とも!!
→ 『11%の株式』を売り出す方針です♪
なので、上場後の『株主構成』は、
・『日本郵政』
→ 日本政府『89%』+一般株主『11%』
・『ゆうちょ銀行』
→ 日本郵政『89%』+一般株主『11%』
・『かんぽ生命保険』
→ 日本郵政『89%』+一般株主『11%』
という構図となります♪
さて!!
『日本郵政株』ですが、、
まずは、上場後の、、
『日本郵政』の『持ち株』をみる!!と、、
・『日本郵便株』の『100%』
・『ゆうちょ銀行株』の『89%』
・『かんぽ生命株』の『89%』
という形になり、
『日本郵政株』へ投資する!!ことで、
→ 『日本郵便』、『ゆうちょ銀行』、『かんぽ生命』すべてへ!!
→ 『間接的』に投資する!!ことになります♪
『日本郵便』の事業内容ですが、、
・郵便事業
・不動産事業
・逓信病院 → 『年間60億円』の赤字
・かんぽの宿
を事業展開しております。
・『不動産事業』については、
『簿価』で!!
→ 『1兆2400億円』もの『不動産』を保有しており、
→ 多額の『含み益』がある!!とされております♪
もちろん!!
『日本郵政のメイン事業』は、『郵便事業』であり、
全国に『2万4470局』の『郵便局』を運営しております。
(セブンイレブンは、1万7886店)
しかしながら、、、
『郵便局』は、
・『8割』が『赤字』
・『2割』が『黒字』
と言われており、、、とても厳しい!!事業です。。泣
実際、、現代は!!
→ 『メールの時代』であり、、
→ 『郵便物』は、減ってきています。。泣
2011年 197億通
2012年 190億通
2013年 187億通
2014年 185億通
2015年 181億通
ここで、
『日本郵政』の業績をみてみましょう。。
経常収益 純利益
2012年 16兆6614億円 4689億円
2013年 15兆8491億円 5627億円
2014年 15兆2401億円 4790億円
2015年 14兆2588億円 4826億円
・『純利益』は、
→ なんとか確保している!!ものの、、
→ 『売上高』は、減少してきております。。。泣
さらに!!
『日本郵便』は、
『ゆうちょ銀行&かんぽ生命』から、、
→ 『窓口手数料』をもらう!!ことで、
→ 『黒字』を確保しております♪
・ゆうちょ銀行 6024億円
・かんぽ生命 3603億円
なので、、
『窓口手数料』がなければ、、
→ 『日本郵便』は、『赤字』なのです。。泣
このように、、
『郵便事業』は、、かなり厳しい!!のです。。汗
それでは、、
『日本郵政株』のファンダメンタルをみていきましょう♪
日本郵政株 日本政府89%出資
総資産 295兆円
自己資本 15兆円
自己資本比率 5.2%
利益余剰金 3兆1499億円
有利子負債 0
時価総額 6兆円予想
純利益予想 3700億円
配当利回り 3.4%
ROE 3.2%
ROA 0.2%
PBR 0.3〜0.4倍
PER 10倍
いかがでしょうか??
・PER 10倍
・PBR 0.4倍
・配当利回り 3.4%
という数字を見る!!と、、
かなり『割安な株式』である!!
といえるでしょう♪
しかしながら、、
・ROA 0.2%
『ROA』がとんでもなく低い!!ですし、、、
→ 『投資判断におけるROAの本当の意味とは?』
・『郵便事業の将来性』は、、
→ 厳しい!!ことが予想されます。。泣
もちろん、、
・『郵便局の合理化』を進めて!!
→ 『赤字の郵便局』を閉鎖する!!
ことができればいいのですが、、、
・『郵便局』に関しては、、
『郵政民営化法』において、、
「郵便局ネットワークを維持する!!」
「全国一律の公平なサービスを維持する!!」
ことが『義務』付けられていることから、、、
『赤字の郵便局』を閉鎖することはできない!!のです。。
上記のサービス維持費用は、年間で!!
→ 『1873億円』かかる!!とされており、、
これこそが『郵便事業』の弱点だ!!と思います。。泣
そうなると、、
・『コンビニ』を併設する!!
・『お弁当』を宅配する!!など、
『郵便局』という『インフラ』を活かして!!
→ 『新たなサービス』を生んでいかねばなりませんね。。
さらに、、
『郵政3社のグループシナジー』も強化しなくてはなりません!!
『規制緩和』によって、
・『ゆうちょ銀行』において、
→ 『住宅ローン』などの『融資業務』参入!!
→ 『1000万円』の『預金限度額』撤廃!!
・『かんぽ生命』において、
→ 『がん保険』などの保険参入
→ 『1000万円』の『死亡保障限度額』撤廃!!
などが期待できますが、
『規制緩和』を得る!!ためには、、
『日本政府による持ち株』をもっと減らしていかねばならず、
→ もう少し『時間』がかかりそうです。。
ここで!!
特に、『保険』に加入されている!!方は、
とても『大切な内容』なので、是非!!
『ハイパーインフレ時代の保険加入戦略♪保険では『人生の安心』をカバーできない!』
『ハイパーインフレ時代の賢い生命保険加入戦略♪保険はコストが高すぎる!金融商品』
『終身保険徹底分析♪『保険の設計』では、『ハイパーインフレ』は想定外!!』
をご一読して頂きたい!!と思います♪
いかがでしたでしょうか??
『日本郵政株』に関しては、
『成長性』に『不安』が残る!!ものの、、
『割安な株価』での『上場』が期待できそうから、
→ 『人気化』する!!可能性もありそうですね♪
おっさんとしましては、、
上場後、大きく『株価』が上がる!!ことがあれば、、
→ 一度、『利益確定』をオススメしたいところです♪
いかがでしたでしょうか??
今後、『打倒!金持ち父さん』では、
『郵政3社』それぞれに対して!!
『郵政3社株』に投資価値はあるのか??
『郵政株』徹底分析をしていきたい!!と思います♪
『日本郵政、ゆうちょ銀行、かんぽ生命を徹底分析♪郵政株は買いか?』
『『ゆうちょ銀行株』徹底分析♪『ゆうちょ銀行株』は『買い』か?』
『『かんぽ生命保険株』徹底分析♪『かんぽ生命株』は『買い』なのか?』
※もしわかりにくい部分があれば、お気軽に、
→ 『金持ちへの相談所』までご相談ください♪
また、もしよろしければ♪
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→ 『当サイトの運営方針』 『自己紹介』
※参考:おっさんは、2001年9月、『100万円の軍資金』で、投資をはじめました♪
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※日本の金融危機が起きる前に!!
→ 今こそ!!個人金融資産の『インフレ対策♪』が必要不可欠ですっ!!
→ 参照:『外国通貨建て資産へ投資する!!ということ。』
→ 『インフレ対策徹底本部』 『日本にハイパーインフレがやってくる!!』
→ 『ハイパーインフレに便乗して!資産を10倍以上にしよう♪』
→ 『ハイパーインフレ徹底分析のまとめ♪』
※今後、日本では、
→ 『消費者物価指数』が高まり、、
→ 確実に!!『インフレ』が進行していきますから、、
銀行預金にしておくと、、『大切な資産』は、
→ 実質的に減り続けていくことでしょう。。泣
また、日本の『近い将来』を分析すると、、
・『貿易赤字』の定着
・『経常赤字国』へ転落。。
・『日本国債暴落』。。
をきっかけにして、、
・日本発の『金融危機』の勃発。。
・日本の『財政破綻』が現実化
→ 『日本がハイパーインフレ突入へ!!』
という流れで、、
・『1米ドル=1000円』の超円安時代。。
になりそうな雰囲気です。。泣
なので!!
『日本円の価値』がある♪今のうちに!!
・『日本のハイパーインフレリスク』に対応しつつ♪
『コカ・コーラやP&G、JNJ』のような安定優良企業の株式へ、
→ 資産をシフト!!しておくことで、
配当金を『3%』もらいながら、、
資産を『米ドル建て』にして、
→ 長期的な『円安』に備えることができます♪
グローバル優良企業への投資は、
・インフレ対策
・円安対策
・安定配当収入
と、『一石三鳥』の投資なのです♪
どうかご一緒に、楽しみながら♪
投資していきましょう!!
参考:『米国株投資で1億円を目指そう!!』 『すべての日本人が米国株へ投資すべき!!理由♪』
『米国株の高配当金株特集♪』
『金持ちへの鉄則♪』
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おっさんは、
「打倒!金持ち父さん」を通じて、、
微力ながら、、早、10年にわたって!!
力の限り全力で!! 情報発信してまいりました♪
『日本人総投資家プロジェクト』は、その集大成です!!
どうか、
お読み頂き♪
そして、投資を通じでご参加頂き♪
さらに!!
・ご友人
・ご家族
といった、身近な人へご紹介頂き♪
行動にうつしていこうではありませんか!!
We can change our Japan!!
日本の繁栄をもう一度!!
datou68 at 16:05│
│日本株